unvoyagepourlaplanete.com

La diferència principal entre el capital d’explotació total (TOC) i el capital d’explotació net d’explotació (NOWC) és com comparar els EUA amb un dels seus estats. Un estat forma part i dins dels EUA. El mateix passa amb TOC i NOWC. NOWC forma part o dins de TOC. El TOC consisteix en NOWC més l’addició d’actius fixos.

Què diferencia NOWC

NOWC és capital operatiu. En altres paraules, agafeu els actius corrents i resteu els passius actuals a curt termini. Segons Xplaind, els vostres actius corrents consisteixen en:

• Efectiu
• Comptes a cobrar
• Inventari

Els passius a curt termini inclouen els comptes a pagar i la meritació (per exemple, les bonificacions dels empleats). Un cop heu restat tots els passius dels vostres actius, teniu el vostre NOWC. Amb sort, quan feu els càlculs, els vostres actius superen el vostre passiu.

TOC us dóna la imatge més gran

Tot i que NOWC és a curt termini en la seva opinió, TOC combina tant a curt termini com a llarg termini. TOC inclou tot el que fa NOWC, així com els actius fixos. Un actiu fix consisteix en:

• Equipament
• Maquinària
• Vehicles de propietat empresarial
• Mobles d'oficina
• Edificis
• Terra

Desglossar NOWC i TOC en nombres reals

AZCentral assenyala que els números parlen molt. En comparar NOWC i TOC, només cal executar els números. Començarem per NOWC. Suposem que la vostra empresa té:

• $100,000 en efectiu
• $200,000 en comptes a cobrar
• $100,000 en inventari

Tots ells constitueixen els actius a curt termini de la vostra empresa i se sumen a $400,000. Ara, sumem exemples de passius.

• $60,000 en comptes a pagar
• $40,000 en meritacions

Aquests se sumen en el passiu total de $100,000.

En aquest moment agafarem els 400.000 dòlars en actius i restarem els 100.000 dòlars en passius. Això fa que el capital circulant net d’explotació total sigui positiu $300,000.

Suposem que els actius a llarg termini de la vostra empresa són $600,000. Per tant, si volem determinar el TOC, agafarem el NOWC de 300.000 dòlars i l’afegirem als actius a llarg termini de 600.000 dòlars. Això aporta el capital operatiu total a $900,000.

Què significa la ràtio de circulant?

Necessiteu diners per donar suport a les vostres operacions a curt termini. Però, quant és suficient capital de maniobra? Aquí és on entra la ràtio de circulant: us ajuda a planificar.

BDC explica que agafa el total d’actius corrents i el divideix pel total del passiu corrent. Això mostrarà el vostre nivell de liquiditat. Dit d’una altra manera: així és com podeu complir les vostres obligacions. És un bon indicador que cal utilitzar per intentar decidir si voleu ampliar les operacions comercials. En general, una proporció de 2: 1 indica que podeu complir les vostres obligacions i que encara teniu una mica de farciment. A més, això us permet invertir en operacions ampliades.

Exagerar una empresa

El capital operatiu i el circulant són el mateix. Són els diners amb què heu d’executar les operacions quotidianes de la vostra empresa. Una inversió neta en capital d’explotació són sovint els pagaments que surten del capital de circulació. Per exemple, suposem que voleu comprar equip. Si esteu finançant aquest equip, l’amortització del préstec reduirà el capital de treball. Com a resultat, hi ha menys efectiu per dirigir el negoci.

Wisegeek suggereix que els inversors sovint consideraran la inversió neta d’una empresa en capital operatiu. És un indicador que es pot exagerar una empresa. És llavors quan es torna a la ràtio de circulant i es determina si la inversió neta és el camí correcte.